Поделиться:
8 основных финансовых показателей и их характеристика
финансовые показатели это отношения между экономической и финансовой статистикой, такие как задолженность, активы, пассивы, благосостояние, доход и производство. Его полезность заключается в его способности дать представление о силе, стабильности и производительности различных секторов организации..
Например, анализ одного долга компании не дает столько информации, сколько анализ стоимости долга по отношению к доходу или уровня долга по отношению к собственному капиталу..
Использование финансовых показателей для измерения эффективности деятельности компании позволяет сравнивать различные виды бизнеса. Если вы хотите сравнить результаты деятельности компании с рядом других компаний, финансовые показатели являются нейтральным инструментом для оценки эффективности..
Финансовые показатели не могут заменить финансовые показатели бизнеса. Очень важно внимательно следить за финансовыми показателями компании на предмет ее долгосрочного успеха.
Основные финансовые показатели и их характеристики
Оборотный капитал
Оценка состояния компании, в которую вы хотите инвестировать, подразумевает понимание вашей ликвидности. Понять, как легко эта компания может конвертировать активы в наличные для оплаты своих краткосрочных обязательств.
Показатель оборотного капитала рассчитывается путем деления оборотных активов на текущие обязательства.
Например, если компания XYZ имеет текущие активы в 8 миллионов долларов и текущие обязательства в размере 4 миллионов долларов, она имеет соотношение 2 к 1, что звучит очень хорошо.
Кроме того, если две аналогичные компании имеют соотношение 2 к 1, но одна из них имеет больше денежных средств среди своих текущих активов, эта компания может погасить свои долги быстрее, чем другая.
Быстрое соотношение
Этот показатель, также называемый кислотным тестом, вычитает запасы текущих активов, а затем делит эту цифру на текущие обязательства..
Идея состоит в том, чтобы показать, насколько хорошо текущие обязательства покрываются денежными средствами и элементами, стоимость которых составляет почти денежные средства. Инвентаризация, с другой стороны, требует времени, чтобы продать и стать ликвидным активом.
Если у XYZ оборотные активы составляют 8 млн. Долл. США за вычетом 2 млн. Долл. США, а оборотные обязательства превышают 4 млн. Долл. США, то соотношение составляет 1,5: 1. Компании предпочитают иметь соотношение как минимум 1: 1..
Итоговое число в идеале должно быть между 1,5 и 3. Соотношение меньше 1 означает, что у вас недостаточно наличных для оплаты краткосрочных счетов..
Мониторинг этого индикатора может заранее предупредить проблемы с движением денежных средств, особенно если соотношение находится в опасной зоне между 1,5 и 1..
Доход на акцию
Покупая акцию, вы участвуете в будущей прибыли (или риске убытков) компании. Прибыль на акцию измеряет чистый доход, полученный на каждую акцию, в пределах простых акций компании..
Аналитики компании делят чистую прибыль на средневзвешенное количество простых акций, находящихся в обращении в течение года.
Соотношение цены и прибыли
Кратко называемый P / G, этот индикатор отражает оценку инвесторов будущих доходов. Цена акций компании определяется и делится между прибылью на акцию, чтобы получить соотношение цены и прибыли..
Например, если компания закрыла свою деятельность по 46,51 долл. США на акцию, а прибыль на акцию за последние двенадцать месяцев составила в среднем 4,90 долл. США, то соотношение P / G составило бы 9,49. Инвесторам придется потратить $ 9,49 за каждый доллар, полученный из годовой прибыли.
Тем не менее, инвесторы были готовы платить более чем в 20 раз прибыль на акцию за определенные акции. Это в том случае, если они чувствуют, что будущий рост прибыли обеспечивает им адекватную отдачу от их инвестиций..
Коэффициент задолженности
Что произойдет, если компания, которая хочет сделать потенциальные инвестиции, заимствует слишком много? Это может снизить запасы безопасности в счет того, что вы должны, увеличить фиксированные платежи, уменьшить доступные дивиденды и даже вызвать финансовый кризис.
Коэффициент задолженности рассчитывается путем сложения непогашенной задолженности в краткосрочной и долгосрочной перспективе и деления ее на балансовую стоимость акционерного капитала.
Скажем, у XYZ есть примерно 3,1 млн долларов в виде займов и капитал в 13,3 млн долларов. Это приводит к скромному коэффициенту задолженности в 0,23, что вполне приемлемо в большинстве случаев..
Однако, как и со всеми другими показателями, метрика должна быть проанализирована с точки зрения отраслевых стандартов и конкретных требований компании.
Возврат на капитал
Простые акционеры хотят знать, насколько прибыльным является их капитал в тех компаниях, в которые они инвестируют.
Рентабельность капитала рассчитывается путем взятия чистой прибыли (после уплаты налогов) компании, вычитания дивидендов и деления результата на стоимость простых акций компании..
Скажем, чистая прибыль составляет 1,3 миллиона долларов, а дивиденды - 300 тысяч долларов. Это вычитается и делится на 8 миллионов долларов США простых акций. Это дает доход на капитал 12,5%.
Чем выше доход на капитал, тем лучше компания получает прибыль.
Валовая прибыль
Валовая прибыль показывает, оцениваются ли товары или услуги надлежащим образом. Вот уравнение для расчета этого финансового показателя:
Валовая прибыль = (доход - стоимость проданных товаров) / доход.
Маржа валовой прибыли должна быть достаточно большой, чтобы покрыть фиксированные операционные расходы и оставить маржу чистой прибыли в конце.
Норма чистой прибыли
Маржа чистой прибыли показывает, какой процент дохода был выгодным. Уравнение простое: чистая прибыль = чистая прибыль / общий доход.
Чистая выгода - это сумма денег, которая остается после оплаты всех счетов. Чистая выгода может быть рассчитана с помощью простого вычитания:
Чистая выгода = общий доход - общие расходы
Например, если прошлогодние продажи составили 100 000 долларов и коммерческие расходы на аренду, инвентарь, зарплаты и т. Д. составил 80 000 долларов США, чистая выгода - 20 000 долларов США.
Этот индикатор помогает прогнозировать будущие доходы и устанавливать цели и ориентиры для прибыльности..
ссылки
- Гленн Уилкинс (2016). 6 основных финансовых коэффициентов и что они показывают. Investopedia. Взято из: investopedia.com.
- Интуитивные Quickbooks (2018). 5 финансовых ключевых показателей эффективности для оценки здоровья вашего бизнеса. Взято из: quickbooks.intuit.com.
- Статистическое управление Канады (2016). Финансовые показатели из национальных балансовых отчетов: обновление. Взято из: statcan.gc.ca.
- Берт Маркграф (2018). Как измерить эффективность бизнеса с помощью финансовых показателей. Малый бизнес - хрон. Взято с сайта: smallbusiness.chron.com.
- Карон Бизли (2017). 5 Финансовые показатели, которые следует проверить у своего бухгалтера. Fundbox. Взято из: fundbox.com.